El Teatre Municipal de l'Escorxador està ubicat en un edifici protegit com a bé cultural d'interès local. Es tracta d'un gran conjunt singular, aïllat, conformat per diversos edificis de tipologia industrial, que defineixen un pati d'accés tancat i barrat.

L'edifici original modernista va patir diverses modificacions causades per les necessitats derivades del pas dels anys, fins que el 1984 va tancar definitivament com a antic escorxador. L'any 1993 es va redactar el projecte de restauració per transformar l'escorxador en un espai dedicat a les arts escèniques, a més de destinar part de les dependències a altres equipaments, com ara una escola bressol. L'autor d'aquest projecte va ser l'arquitecte Ezequiel Usón i Guardiola. 

El Teatre Municipal de l'Escorxador es va inaugurar el 26 de febrer de 1999.